力拓调高中国买家铁矿石长协价格

　　由于近期矿价上涨，英澳矿业巨头力拓独有的拳头产品——皮尔巴拉混合矿（下称PB粉）矿供应紧俏，力拓开始采取了一种新的定价方式：在某机构指数定价的基础上，每吨加上几十美分至1美元不等，作为长协价格。

　　中国钢铁工业协会（下称中钢协）表态称，“国外某矿山”单方面提出的铁矿石“指数＋溢价”定价模式不可取。

　　中钢协相关负责人表示，这种定价模式对中国钢铁企业不公平、不可取，将导致商品供给方，在向不同的买家提供相同等级、相同质量的产品时，在买家之间实行不同的销售价格或收费标准。

　　自今年下半年开始，国际矿山供给增幅低于预期，加上焦煤价格上涨，主流的PB粉及卡拉加斯粉供应紧俏，尤其是10月开始，铁矿石价格上涨突破70美元/吨，涨幅超过20%。

　　记者从接近中钢协的人士处了解到，力拓和中国钢厂的长协合同，从今年12月31日起，到明年3月底、下半年和年底前陆续到期。到期后，双方需要续签长协。

　　中国钢厂发现，在收到的新协议版本中，基础条款和补充条款都发生了变化。基础条款中的定价在机构价格的基础上，每吨铁矿石增加了几十美分到1美元不等的溢价。一些贸易商告诉记者，PB粉的现货吨价已经在普氏指数增加了3美元。

　　铁矿石价格通常定价之后的两个月，才会结算。在价格上扬阶段中，力拓认为该机构指数具有滞后性，不能准确反应市场价格，因此决定在该机构定价的基础上增加溢价。

　　在补充协议条款中，中国钢厂发现和日韩钢厂的待遇不同。对中国钢厂的特殊附加在于，如果要求铁矿石的到达港口不是力拓指定的港口，每吨需要加1美元保证金；如果到港的铁矿石用于倒卖没有用于生产，妨碍铁矿石市场秩序，1美元保证金就被扣除。

　　鞍钢、武钢、沙钢、河钢、首钢、中信泰富旗下的钢厂等中国主流钢厂，目前尚无一家和力拓就长协续约。前述接近中钢协的人士称，有部分贸易商已和力拓续约，尚不掌握是哪些贸易商。

　　由于铁矿石品位低、采选成本高，中国成为全球最大的铁矿石进口国，铁矿石进口量占全球近70%。

　　必和必拓、力拓和巴西淡水河谷三巨头的铁矿石供应量占全球的七成以上，中国的铁矿石进口也主要来自这三大矿企。2015年，中国的铁矿石进口对外依存度超过80%。

　　正因如此，国外的矿企一直掌控着铁矿石的定价权。伴随矿价起伏，中国的进口铁矿石定价机制，也经历了长协谈判和现在的指数定价阶段。

　　2015年，中国全年进口铁矿石增长2.2%至9.5272亿吨，刷新纪录。海关数据和彭博社统计的显示，澳大利亚铁矿石占中国进口铁矿石的64%，比2014年上升了5%。巴西铁矿石占中国进口铁矿石的20%，较上年增加2%。

　　在2011年之前的20多年，中国进口铁矿石实行代理制，准许具有进口资质的企业进口铁矿石。在此期间，中国企业一直沿用年度谈判机制，主要根据三大铁矿石生产商与中国钢铁生产商商定的合同价格确定。

　　按照惯例，每年四季度开始，由主流铁矿石供应商与主要客户进行谈判，决定下一财政年度铁矿石离岸价格。当任何一家矿山与钢厂达成铁矿石买卖合同，其他各家均接受此结果。

　　2004年，中国宝钢集团开始代表中国参与全球铁矿石价格谈判，中钢协负责协调；2009年中钢协开始直接主导铁矿石谈判；2010年，全球铁矿石定价体系发生改变，季度定价正式取代了执行四十年的年度定价基准体系。

　　2012年，中国取消了铁矿石进口代理资质。此时隶属于美国麦格希集团公司的信息提供，开始逐渐成为全球能源、石化、钢铁和铁矿石现货市场和期货市场基准价格的重要机构。

　　2010年，铁矿石价格进入指数定价阶段。必和必拓、力拓和淡水河谷三大矿业巨头，选择了某指数作为铁矿石产品的定价依据。

　　某能源通过电话问询等方式，向矿商、钢厂及钢铁交易商采集数据进行询价，其估价的主要依据是当天最高的买方询价和最低的卖方报价，而不论实际交易是否发生。

　　在指数定价阶段，铁矿石现货价格和协议价格并存。

　　某指数主要反映的是三大矿山的现货价。需要现货的钢厂或者贸易商，一般需求量不大，在几十万吨到几百万吨之间，和国外矿山或贸易商采取“一家一议”的定价方法。

　　协议价通常包括长协价格和合同价格。合同价一般锁定未来若干年的铁矿石进口价格签署固定合同，价格低于现货价格便，有浮动空间，以普氏价格为基础，按照季度或者年度结算。

　　长协价格一般是1-2年的价格，确定每年乃至每个月的发货量，价格也可能参照普氏指数，但不会签订固定合同，有可能按照年平均价结算，也会有优惠。大型钢厂主要以长协价为主，中小钢厂多选择短期协议价格和现货价格。

　　在指数定价的最初阶段，中国钢厂持反对态度，认为某指数依然代表国外矿山的定价，缩小了自己的议价空间。

　　2012年开始，铁矿石价格开始从巅峰时期的近200美元/吨下跌，2014年最低跌破40美元/吨。由于矿价低迷，对中国钢厂有利，中国钢厂接受了普氏指数定价。

　　PB粉是力拓的拳头产品，也是中国铁矿石需求的主流产品，每年销量约为1.6亿-1.7亿吨，在某指数定价加权中占比较大，因此力拓在PB粉价格上具有话语权。

　　中国钢厂对力拓“指数＋溢价”定价模式不满的原因在于，普氏指数定价中将力拓61％之多、不到62%铁品位的产品按照62％的铁品位定价，已经进行了让利，力拓在此基础上再增加溢价，难以接受。

　　另据知情人士对界面新闻记者称，力拓增加溢价，是因为发现，铁矿石价格在中国国内经过流转，最终会被加价1美元/吨左右，所以干脆自己提价。

　　有贸易商对记者表示，力拓的“指数＋溢价”定价协议，在其内部也有争议。其中国区团队认为应该和客户维持长期良好的合作关系。溢价压力来自其亚洲区的某销售部门，该部门想在2017年销量整体不变的情况下增收1亿-2亿美元。

　　自长协谈判时代，中国钢厂就一直尝试在谈判桌上争夺铁矿石定价权。进入指数定价时代后，中国也推出了自己的价格指数，以对抗某机构指数定价。

　　虽然淡水河谷和必和必拓的Jimblebar铁矿石都采用了中国的mysteel指数，但三大矿的主流产品比如PB粉、卡粉、纽曼等，依然采用其他机构指数定价。

　　前述接近中钢协的人士对记者说，中钢协认为，力拓既然觉得定价不客观，为什么不换掉，重新商议一个大家都认可的指数呢？11月17日，中钢协在北京召开了铁矿石价格座谈会，主要讨论中国铁矿石价格指数应用研究。

　　至于中国的铁矿石价格指数能不能被矿山主流品种采用，则需要看其调整是否符合矿业巨头们的定价选择要求。